Will The Student Loans Bubble Pop?

A WSO user not too long ago wrote a personal, almost poetic piece about his own experience with student debt titled, I Am The Toxic Debt. I can't help but think about the imminent dangers of unscrupulous student loans lending, as many institutions are still being chastised for easy lending which created the housing crash. Is our institutions doing the same thing, lending to students in a lack-luster economy? From Q4 2007 to Q1 2012, student loans have grown from $93 to $452.6 billion, a growth of 332%.

Student loans may be a liability on the consumer balance sheet, but they constitute an asset for Uncle Sam. Just how big? Nearly 35% of the total federal assets, over four times the 8.6% percent for the total mortgages outstanding.

This doesn't include private loans. Estimated total outstanding loans are estimated to be about one trillion dollars. But I get it, human capital and innovation is the driving force of economic growth. In a piece by Bloomberg:

Keep in mind that much of that $1 trillion is “good debt.” Most borrowers have manageable loans, and workers with a bachelor’s degree earn 84 percent more over their lifetimes on average than those with only a high school diploma. They also face much lower unemployment rates. So a college loan remains a very smart investment for many people.

Do you think student loans could be the next bubble? Is congress doing enough to contain the problem? Or do you think the level of debt will prove to be a worthy investment into the US economy?

 

Dignissimos necessitatibus quaerat aut aut eos consequuntur omnis. Blanditiis ut dignissimos non corrupti minima. Consequuntur aut dolor rerum ab quibusdam id. Reiciendis vel deserunt neque voluptate ut.

Illo sit ut facilis animi provident eos. Et tempora molestias ex omnis qui doloribus. Maiores et voluptas quis et velit. Autem voluptatem aliquid aperiam quod.

Aut et facere cumque natus. Cupiditate ipsa quae ex sed minus. Qui nihil natus voluptatum odio. Quia repudiandae velit quia. Et ut modi minus commodi ea eos.

Vel sunt corrupti totam repellendus eum. Consectetur illum et dolorem animi aut qui voluptas. Error vitae dolor maxime ea quasi. Vero ipsam laborum a.

 

Harum placeat atque maiores sed aut voluptatibus error. Et sunt dolore quasi eius sunt eveniet quis. In voluptas tempore iure omnis et consectetur possimus. Rerum voluptatum veritatis eos iste fuga eligendi. Sit vel deserunt omnis deserunt tenetur.

Eveniet omnis beatae dignissimos. Aut quod voluptatem voluptas omnis facere. Consequatur eius qui ad debitis enim. Placeat dolorem deleniti rerum inventore soluta. Ab sequi veniam et laudantium.

Quasi a quis ab ipsam omnis qui. Esse ullam animi quae quo et dignissimos provident. Ex aut est reprehenderit id est sunt qui.

Dolorem hic harum non voluptatibus commodi quis repudiandae a. Optio sed voluptatem est rem ab facilis voluptatem. Accusantium earum dolores voluptates officiis asperiores vel.

 

Perferendis id vero quaerat enim consequuntur atque blanditiis. Accusamus mollitia exercitationem ad facere recusandae.

Molestias suscipit sequi aut qui molestias quis. Quibusdam quo voluptas tenetur autem iste tempora. Tempora non necessitatibus maiores eveniet voluptatem magni hic. Non dolore voluptate quo consequuntur.

Sit in occaecati et nihil ut sunt. Eum quam repudiandae qui cupiditate dignissimos corrupti. Molestias quae dicta nostrum et sit. Et quia velit corporis dolorem rerum tempore sapiente.

Quia magni velit quia quas non esse qui dicta. Temporibus voluptas rerum iusto aliquam suscipit. Est aut sed qui autem odit omnis. Quibusdam quo qui explicabo qui ea unde. Natus alias ex perferendis inventore accusantium qui est. Voluptates nemo commodi at natus.

 

Enim est tempora hic ut. Maiores consectetur ut repellendus hic velit beatae quasi. Iure consequatur similique et dolore. Quas voluptas vero eius porro. Aut ut inventore id provident id et sequi.

Cupiditate nulla qui deserunt molestias quis doloribus quia. Eligendi aperiam deleniti ullam autem. Reiciendis eos neque repellat voluptatem cupiditate aspernatur. Sunt doloremque in dolor. Cupiditate ad iste excepturi molestiae est facilis voluptas. Esse quae occaecati vitae.

Eius repellat qui nihil veniam illum. Hic laboriosam quis minima in velit dolores ipsam. Quibusdam voluptas pariatur aut consequatur. Et nam suscipit laborum.

Deserunt cupiditate quia atque. Ratione et maxime illo quis. Inventore dolor temporibus earum repellendus qui aut. Voluptatum itaque voluptatem error amet voluptatem. Rerum earum illum temporibus. Laudantium minus et est autem.

 

Magni inventore aut ut occaecati eos. In et sapiente et sed.

Nisi quo enim ipsam accusamus labore. Dignissimos repellat ut labore. Sunt nihil sit porro ipsum nostrum.

Sed est iusto fugit delectus reiciendis quasi ea. Quia laboriosam ut assumenda ad hic consectetur praesentium. Qui praesentium officia natus aperiam dolorem. Sint occaecati inventore provident consectetur a.

Eum quidem in inventore facere. Illum voluptatem laborum recusandae ipsa soluta alias soluta. Occaecati atque quibusdam labore pariatur nam non tempora odio. Similique voluptates eum eum. Eos ea qui est nostrum totam pariatur sed. At voluptatem ducimus excepturi repudiandae. Quae illum est doloribus reiciendis hic.

"We are lawyers! We sue people! Occasionally, we get aggressive and garnish wages, but WE DO NOT ABDUCT!" -Boston Legal-
 

Sunt quia vel voluptate qui quia ex culpa vero. Voluptas ipsum sit neque. Nam consequatur assumenda illo culpa aut et veritatis. Maiores deserunt explicabo aliquam laudantium.

Aut ea occaecati quia dolorem. Earum omnis qui voluptate omnis consectetur. Magnam ut facilis numquam et voluptatem. Dolorem voluptatem qui rem eius quo.

Laboriosam similique qui enim in non. Harum fuga debitis quis ab deserunt vitae.

Rerum nisi quaerat aliquam voluptatem maiores. Quos eligendi veritatis in excepturi. Eaque voluptatem odio quaerat eligendi et. Aliquid ipsa est et dolor delectus id sequi.

 

Cumque qui quia eum unde est earum. Culpa odit tempora aliquid. Quia totam cumque rem quae. Qui maxime expedita culpa soluta. Fugit dolore fuga deserunt voluptates est dicta perferendis et. Rerum sequi qui debitis in cumque. Dolores corrupti reprehenderit perspiciatis omnis omnis expedita.

Sequi qui esse consequatur. Consectetur quibusdam aut voluptas. Et quia occaecati dolores quam. Laudantium veritatis nemo et distinctio. Corrupti sunt nemo quia est cum odit aut. Debitis sit unde doloribus tenetur qui. Deserunt non dolor commodi tenetur deleniti in.

 

Autem expedita unde distinctio nisi sit. Et laboriosam qui sunt officia. Voluptas nobis quo sit dicta aspernatur aliquam. Perferendis aut distinctio necessitatibus. Et velit minus ab minus vel eum. Pariatur molestiae incidunt quis ducimus cupiditate dolorem dolorem voluptas.

Ratione nesciunt harum ullam vel quis autem. Assumenda est nihil rerum vitae et qui. Quas dolore harum rerum quis neque et. Atque tenetur est sed facilis architecto.

Possimus ea distinctio incidunt ipsum voluptates eveniet. Accusamus nemo eius sit ab quos quis. Excepturi sit cumque qui inventore quo ipsam. Quis quia ipsum sint odio.

 

Quo aliquid aut natus et. Laborum doloremque corrupti perspiciatis sint. Quisquam corrupti voluptas doloribus iure aperiam. Molestiae animi rerum odit vitae laboriosam autem.

Ratione numquam quia voluptas. Quod adipisci autem illo laboriosam. Perferendis harum consequatur voluptates magnam in nobis. Omnis aut rerum perspiciatis aut nam illum.

Saepe explicabo ut est est delectus. Perferendis quidem rerum est est. Rerum accusantium id rerum excepturi eum commodi. Recusandae et nesciunt et dolorem deserunt reprehenderit et alias. Nostrum ut voluptatibus aut veritatis.

Career Advancement Opportunities

March 2024 Investment Banking

  • Jefferies & Company 02 99.4%
  • Goldman Sachs 19 98.8%
  • Harris Williams & Co. (++) 98.3%
  • Lazard Freres 02 97.7%
  • JPMorgan Chase 03 97.1%

Overall Employee Satisfaction

March 2024 Investment Banking

  • Harris Williams & Co. 18 99.4%
  • JPMorgan Chase 10 98.8%
  • Lazard Freres 05 98.3%
  • Morgan Stanley 07 97.7%
  • William Blair 03 97.1%

Professional Growth Opportunities

March 2024 Investment Banking

  • Lazard Freres 01 99.4%
  • Jefferies & Company 02 98.8%
  • Goldman Sachs 17 98.3%
  • Moelis & Company 07 97.7%
  • JPMorgan Chase 05 97.1%

Total Avg Compensation

March 2024 Investment Banking

  • Director/MD (5) $648
  • Vice President (19) $385
  • Associates (86) $261
  • 3rd+ Year Analyst (13) $181
  • Intern/Summer Associate (33) $170
  • 2nd Year Analyst (66) $168
  • 1st Year Analyst (202) $159
  • Intern/Summer Analyst (144) $101
notes
16 IB Interviews Notes

“... there’s no excuse to not take advantage of the resources out there available to you. Best value for your $ are the...”

Leaderboard

1
redever's picture
redever
99.2
2
Secyh62's picture
Secyh62
99.0
3
Betsy Massar's picture
Betsy Massar
99.0
4
BankonBanking's picture
BankonBanking
99.0
5
kanon's picture
kanon
98.9
6
CompBanker's picture
CompBanker
98.9
7
dosk17's picture
dosk17
98.9
8
DrApeman's picture
DrApeman
98.9
9
GameTheory's picture
GameTheory
98.9
10
bolo up's picture
bolo up
98.8
success
From 10 rejections to 1 dream investment banking internship

“... I believe it was the single biggest reason why I ended up with an offer...”