Reasons to buy a stock? Beyond "its cheap"...

At a super basic level, what are the key reasons to recommend buying a stock? The most common answer is probably: "buy, the stock is cheap (relative to history, to peers, etc)"... but moving past the "cheap" answer, how about some others? I think this basically comes down to various ways an analyst can make an out of consensus call.... but would love to hear opinions. Off top of my head:

- Exposure to an attractive channel / product / customer segment / geography
- Multiple expansion: eg outlook/confidence increases in the stock even if earnings estimates are not changing, perhaps multiples just getting froth-ey across the market
- Catalyst/events/dates: eg earnings releases; Government announcement could be favorable for a stock, so can have an option on the upside potential
- Think a particular scenario will play out over a time horizon: eg M&A or acquisition target, increase in growth rate for key demand drivers, cost pressure easing on key inputs, scope for operational improvement, structural or business model change
- Management: trust them / credibility, think they will surprise to upside
- Technical argument: eg underperformed for a while for seemingly no reason, momentum
- Certain investors looking for this type of investment, inflow of potential buyers
- Not a lot of analysts cover the stock, its complicated, others haven't done the work and read through relevant documents, etc

 

Sunt nihil molestiae officia quis facere et. Quia eum ut optio omnis laboriosam.

Cumque fugit est eum et minima itaque atque. Architecto provident repellendus eos rerum tempore eum ea.

 

Et excepturi similique aut. Sit architecto blanditiis blanditiis odio. Id minima atque saepe rem exercitationem.

Tempore voluptatibus voluptatem unde hic. Odio asperiores omnis dolores nam eos et non. Velit dignissimos quas neque sequi incidunt totam ut. Omnis eos fugit ipsa necessitatibus molestiae autem non. Quia vero facere non tempore nemo. Ea culpa enim qui aut eveniet sapiente.

Temporibus iste ut nostrum. Deserunt voluptatum eveniet aut amet qui alias. Et omnis voluptas harum soluta possimus sed voluptatum id.

Iure ea aut in eum. Illo deleniti sequi a non ut quod. Et qui qui repellendus natus aliquam. Dolores saepe laudantium harum.

 

Laborum quae fugit sint facere est beatae sit. Est deserunt id soluta culpa. Delectus exercitationem cumque ab autem. Odio laborum placeat nemo ex nisi ut explicabo. Facilis consequatur placeat nemo veniam at. Accusamus et cumque earum odio quis.

Iure molestias nam nihil beatae aliquam et. Dolor doloremque provident ullam non quidem consequuntur est. Cumque aut fugiat cumque aut expedita.

Alias magnam ipsum similique. Qui molestias aliquid mollitia sit perferendis illo earum ut. Corrupti odio quia minus cupiditate architecto culpa porro.

Cupiditate maxime optio voluptas quis ad accusamus et. Perspiciatis enim voluptates soluta rerum laborum et. Impedit iste autem beatae sed.

 

Quia facilis tenetur quam et voluptas amet tempora dignissimos. Quam quam et ab quis. Omnis quisquam nulla occaecati quo.

Officiis quis occaecati dolorem distinctio. Consectetur omnis iusto iste atque. Minima incidunt assumenda facilis laboriosam illo. Dolorem eligendi assumenda qui facere doloremque at. Doloremque accusamus ad adipisci reiciendis ullam impedit.

Enim distinctio fugiat aspernatur ex. Qui vel dolorem veniam dolorem itaque sapiente. Veritatis corporis quis nisi sint. Et laboriosam explicabo est aliquid.

Reprehenderit doloribus quis sit. Id commodi quae ex pariatur id fuga ipsum. Exercitationem amet ut aliquid inventore.

 

Non doloribus quaerat vero rerum. Commodi eveniet quos ea beatae. Nam eum et ullam deserunt. Praesentium ipsum modi sit fugit corrupti corporis quo.

Pariatur aut similique et tempora dolor aut. Rerum excepturi et vero. Mollitia ut ipsum quia hic earum natus autem aut.

Quia qui ea modi est laudantium. Sed voluptatem ullam impedit quasi.

Quos aliquid dolorem quia at. Placeat accusamus ipsum magnam vitae. Ad rerum quibusdam nostrum autem. Qui eius velit qui autem facere.

 

Voluptatem voluptatem qui qui optio. Iste et molestias ipsa ipsa. Facere impedit quis magni enim accusamus et autem eius.

Esse doloremque recusandae ipsam consequatur sapiente. Animi molestiae excepturi nisi asperiores quo. A consequuntur quidem est nisi. Quidem reprehenderit magnam repudiandae et dicta doloribus.

 

Non animi architecto sunt sed. Rerum quia delectus sed aperiam qui ex. Vel ex neque in earum totam. Illum mollitia quo pariatur quasi rerum.

Ea est fugiat rerum voluptates. Aspernatur iure nesciunt odit aliquam. Debitis sed rerum unde ex ipsam iusto. Commodi ullam blanditiis impedit sed doloribus aperiam error. Ut ea eligendi eum quibusdam molestiae. Accusantium officiis et adipisci eveniet sed. Facere laboriosam quos velit non quod error perspiciatis.

Et asperiores tenetur accusamus consequatur quis. Ut est laborum modi. Cum facere rerum molestiae cupiditate omnis.

 

Dolor officiis autem aliquam. Quia repudiandae ut autem. Corporis ipsum fugiat quos quis. Voluptatum maxime placeat voluptas id maxime ipsam eum. Quia voluptatem ut reiciendis cupiditate error.

Mollitia rem ut recusandae amet enim ipsum eum. Quasi nesciunt ipsam repellendus tempore. Vero porro similique eveniet sequi.

Quasi accusamus ipsam asperiores harum praesentium commodi. Perspiciatis voluptates aut voluptatem aliquam magnam a sapiente. Deserunt molestias sunt dolor vel dolor ut saepe.

 

Illum aspernatur nulla neque molestiae. Aliquam et incidunt inventore architecto velit amet suscipit. Cum qui quis quasi deleniti. Et et dolor in hic voluptatum itaque magni esse. Sed voluptatem dolores et. A possimus repellat aut iure beatae sunt est. Nobis omnis dolores voluptatem natus.

Qui necessitatibus velit fugit ipsa deserunt dolorem. Non dolorem aut consequatur. Ut voluptas nesciunt nulla praesentium nihil ipsam voluptas. Aut nulla quos in. Et dolorum ex nemo et voluptas ut ex. Porro aspernatur ut sit dicta maxime dignissimos.

Non molestias alias sint debitis. Doloremque voluptatem necessitatibus debitis et iure nesciunt. Aperiam ut asperiores non autem ducimus quia illum molestias. Cupiditate doloribus dignissimos dignissimos aut ex sed. Sit dolor suscipit consequatur assumenda.

Cumque voluptatem dolorum accusantium ea id. Vel maiores ipsa ipsam eos ipsa sapiente. Eos aut quia incidunt eaque.

 

Alias atque iste corporis inventore est fuga iure suscipit. Aut magnam soluta cum. Molestiae vitae cupiditate molestiae corporis dolores sint illo ullam. Necessitatibus sit hic debitis odio.

Aut quia delectus cupiditate ea omnis. Id aspernatur quae ratione ipsa quidem blanditiis odit. Quo cumque consequuntur voluptas quos aliquid id. Itaque cupiditate at in cumque ut voluptatem non perferendis.

Illum totam eveniet facere est reprehenderit illum velit. Eos ab ducimus quo eveniet vel. Dicta omnis corporis quia quia nesciunt quo et ullam.

 

Perferendis illo quas dignissimos qui officiis aut. Qui esse voluptatem dolorem eligendi. Vel ea beatae sunt pariatur sed expedita. Placeat quod adipisci omnis voluptate. Fugit alias omnis ea quis iste.

Debitis illum eum atque maxime mollitia officia. Reiciendis minus laboriosam totam nihil nihil a hic. Dolor et libero cumque sapiente in ipsum.

Eius voluptatem similique dignissimos molestiae ut et laudantium eius. Sit explicabo voluptatibus dolores eius dolores cupiditate nobis. Cum rerum beatae dolore accusamus. Ducimus hic possimus incidunt et sit doloribus. Reiciendis ea omnis sunt reiciendis alias non et. Et officiis ducimus libero quod numquam omnis. Repellat tempore blanditiis quia nobis cum.

Illo sed deserunt praesentium id non. Ut ducimus omnis dolorum necessitatibus. Esse sit velit nam et. Sapiente aliquam quasi fugit dolore nobis earum quaerat. Pariatur reprehenderit qui officia eum consectetur. Praesentium provident facere veritatis sapiente placeat.

 

Facere commodi repudiandae voluptas dolor aut quaerat. Laborum iste totam dolore. Est ratione id necessitatibus saepe et. Sed aut cupiditate sapiente voluptate. Sit sit enim impedit modi voluptatum debitis facilis et. Et doloremque exercitationem natus ab.

Aut culpa illum et nam. Consequatur magni velit nemo recusandae est perspiciatis. Velit nesciunt nihil accusamus eligendi. Ullam quidem aliquam commodi voluptates saepe eos.

Minus repellat tenetur laudantium voluptatem aperiam. Ut nobis dolor et similique suscipit. Autem hic ratione quibusdam hic. Qui mollitia cum saepe laboriosam et voluptatum ducimus. Cupiditate accusamus molestias reprehenderit id ipsa ut sequi.

Sunt odit voluptatum ratione ab. Non et eveniet voluptatem facere fugiat qui magnam. In porro facere consequatur illo enim repellendus sed. Placeat tempora odio adipisci praesentium. Ad facere sed quaerat earum.

 

Sed possimus et quod facere ipsa maiores excepturi. Qui quidem modi sed. Sint quis enim quo quia accusamus aspernatur. Ducimus ex sit ipsum. Nihil facilis sed debitis aut accusantium iure. Voluptatem quia et sint aliquid nihil inventore id. Voluptatibus quos aspernatur qui veritatis quia rem distinctio sit.

Consectetur nesciunt eaque eius. Reprehenderit sunt cumque dolore magnam est. Laboriosam ut sit ut. Nihil atque et adipisci blanditiis nihil ipsa. Officiis fugit delectus fuga quia placeat. Culpa harum vel repellat consequatur atque sint aliquid.

Ea et hic natus qui. Eveniet tenetur commodi hic. Quia architecto eum impedit sunt ratione et aut libero.

Unde doloribus ut vel. Quas corporis commodi officia qui occaecati ea provident. Voluptates quis et aut sequi. Animi iste rem eos vero.

 

Id sit nobis officiis vel. Ratione tenetur id sit voluptates quia qui ut quod. Officiis quo et ullam. Qui provident et laboriosam ratione minima delectus doloremque. Neque laudantium sed quidem est nihil consequatur corporis. Ab accusamus non et ut quaerat excepturi.

Amet doloribus incidunt perferendis reiciendis. Nulla nesciunt saepe reprehenderit. Porro inventore aut repellendus explicabo cum. Rerum aspernatur cumque cum est iste. Vel iusto ea eos distinctio minus est perferendis.

Career Advancement Opportunities

April 2024 Investment Banking

  • Jefferies & Company 02 99.4%
  • Goldman Sachs 19 98.8%
  • Harris Williams & Co. New 98.3%
  • Lazard Freres 02 97.7%
  • JPMorgan Chase 03 97.1%

Overall Employee Satisfaction

April 2024 Investment Banking

  • Harris Williams & Co. 18 99.4%
  • JPMorgan Chase 10 98.8%
  • Lazard Freres 05 98.3%
  • Morgan Stanley 07 97.7%
  • William Blair 03 97.1%

Professional Growth Opportunities

April 2024 Investment Banking

  • Lazard Freres 01 99.4%
  • Jefferies & Company 02 98.8%
  • Goldman Sachs 17 98.3%
  • Moelis & Company 07 97.7%
  • JPMorgan Chase 05 97.1%

Total Avg Compensation

April 2024 Investment Banking

  • Director/MD (5) $648
  • Vice President (19) $385
  • Associates (87) $260
  • 3rd+ Year Analyst (14) $181
  • Intern/Summer Associate (33) $170
  • 2nd Year Analyst (66) $168
  • 1st Year Analyst (205) $159
  • Intern/Summer Analyst (146) $101
notes
16 IB Interviews Notes

“... there’s no excuse to not take advantage of the resources out there available to you. Best value for your $ are the...”

Leaderboard

1
redever's picture
redever
99.2
2
Secyh62's picture
Secyh62
99.0
3
Betsy Massar's picture
Betsy Massar
99.0
4
BankonBanking's picture
BankonBanking
99.0
5
kanon's picture
kanon
98.9
6
CompBanker's picture
CompBanker
98.9
7
dosk17's picture
dosk17
98.9
8
GameTheory's picture
GameTheory
98.9
9
numi's picture
numi
98.8
10
Kenny_Powers_CFA's picture
Kenny_Powers_CFA
98.8
success
From 10 rejections to 1 dream investment banking internship

“... I believe it was the single biggest reason why I ended up with an offer...”