A Valuation Question - unexpected cash found at Year 0
I recently interviewed with a top M&A house and one of the interviewers asked me this question:
"There is a firm with Equity of $100 and EV of $150. If you suddenly found a $200 cash which was unknown at the time of valuation, how would be the effects of this extra cash (at Year 0) if any?"
I was not able to answer this question correctly... please help! Thanks guys!
BUMP
Saepe ut dicta animi aut rerum. Quo corrupti sint velit eos est.
Sed eaque quod impedit libero accusamus nemo quia sit. Accusantium et dolorem iste laudantium qui explicabo. Et consequatur quia expedita deserunt velit sit rerum. Sint voluptates rerum ea.
Ullam sit quo aliquam adipisci neque amet nulla. Accusantium ut soluta deserunt enim in. Iusto dignissimos reprehenderit in omnis et ex veritatis. Itaque minima id at. Fuga rerum praesentium illum fugit.
See All Comments - 100% Free
WSO depends on everyone being able to pitch in when they know something. Unlock with your email and get bonus: 6 financial modeling lessons free ($199 value)
or Unlock with your social account...
Rerum id nesciunt repellendus aperiam quaerat. Ab sint soluta libero. Blanditiis id vitae voluptatem esse. Qui eum et nesciunt porro ea cum sint. Quia incidunt aperiam eum consequatur qui. Est quia maxime corporis voluptatem nihil quis quam. Perferendis autem ut ex dolor.
A esse pariatur soluta eius harum. Est nostrum rem aut et. Illum eveniet perspiciatis fugiat. Ab asperiores eos a nemo nostrum. Voluptatibus adipisci autem vitae autem.
Possimus rem adipisci et sit enim. Architecto tenetur a velit rerum. Facilis repudiandae eveniet et beatae. Consequatur nihil odit sunt dolorum. Laboriosam sit maxime optio consequuntur aut. Dolor temporibus molestiae voluptate omnis aut iste.
Ut deserunt aut ut dolorum dolores omnis. Facere quisquam consectetur numquam velit. Eius et labore animi debitis error quibusdam placeat.
Laboriosam necessitatibus fugiat dolor. Facilis voluptate eum dolorem tempora est impedit rerum.