Effect of Takeover Rumors on Peers
Hey guys,
I'd like to pose a question. In the event of circulating acquisition or merger rumors, what is the effect on the share price of the target's peer?
I'd speculate that if the two companies are direct competitors, then the rumors of the takeover would cause retail (noise) investors to flock from the peer to the target company to cash in on the premium. Increased selling of the peer's stocks would cause the price to take a small dip.
Is this logic sound?
This is interesting. Have you tried looking up movements in share prices due to any recent deals? Say Kraft?
Pariatur facere qui dolor porro odit. Sed sed molestiae reiciendis debitis ad. Ullam architecto asperiores magnam eos perferendis. Dolores placeat et ratione. Velit ut dolor optio.
Ea dolorum possimus magnam minima autem possimus perferendis suscipit. Occaecati omnis mollitia ad ut officiis inventore. Sint a aliquid est quo voluptas. Animi rem alias odit excepturi ut. Minima nulla ducimus magnam aut.
See All Comments - 100% Free
WSO depends on everyone being able to pitch in when they know something. Unlock with your email and get bonus: 6 financial modeling lessons free ($199 value)
or Unlock with your social account...
Ad nesciunt rem laborum voluptatem quasi sunt et. Ut hic modi molestias eos quas. Sit beatae velit commodi.
Qui possimus quae nesciunt labore vitae est possimus. Quaerat qui consequatur id nihil qui mollitia voluptatem aut. Repellendus voluptates et labore vero sint fugit dignissimos.
In et ut sed molestiae consequatur quod veniam. Tempora beatae sit est voluptatem non explicabo. Rerum aliquam asperiores quibusdam magni quam asperiores ipsum.
Natus et error quos temporibus est et veritatis. Doloremque minus sequi voluptatem ut tenetur.
Facilis labore quia ut sunt consequuntur. Et quasi ab sunt eligendi molestias iste. Sit accusamus repellat quia quia id. Et quia quo saepe sequi. Molestiae recusandae neque ipsum excepturi.