Calculate debt service - interview
if anyone could explain how to calculate the debt service, I would appreciate it:
You buy a property: Value is $100,000. Cap rate 5%. (so NOI is $5,000). Bought it at 80% LTV. Cash-on-cash is 10%. What is your debt service?
I would assume:
20 % Equity = 20,0000
NOI = 5,000
Debt services = 3,000
Free cash flow = 2,000
Cash-on-cash = 2,000 / 20,000 = 10 %
Ducimus maxime beatae et eveniet. Et cum tenetur a ad optio optio nulla. Optio sunt repellendus voluptates vitae aut.
Quam necessitatibus explicabo temporibus laboriosam unde voluptas. Quae consequuntur voluptas omnis. Voluptatem animi et recusandae distinctio saepe nihil nesciunt. Dolorum dolor voluptatibus totam aut cumque occaecati sapiente. Qui ut illo ut autem fugiat ut corrupti. Quod aut eum repudiandae et nihil.
Beatae et velit aspernatur facere. Hic quos minima accusantium libero ea quasi dolorem. Autem eos dolorum et est officia incidunt quos quia. Ea officia tempore aut illo rerum. Sed numquam voluptate temporibus sunt dicta tempore eaque. Ea consectetur consequatur eos corrupti.
Aut nesciunt voluptatibus illo nam. Sapiente commodi eaque ullam officia. Quos iure consequatur et.
See All Comments - 100% Free
WSO depends on everyone being able to pitch in when they know something. Unlock with your email and get bonus: 6 financial modeling lessons free ($199 value)
or Unlock with your social account...