Applications of PDEs in buy side quants?
Does any one know how useful PDEs are to quant researchers at hedge funds or quant researchers at market makers? On the sell side, I think many quants use Black-Scholes and its derivatives so it must be useful but I'm curious about buy side applications too.
For context, I'm joining a hedge fund next summer as a QR intern. For the spring semester, my department is offering a class on data driven modeling (so something like this UWashington's Steve Brunton's course of data driven modeling -- applying ML to PDEs in things like fluid systems, etc). The topic seems interesting but I wonder how useful something like this is in practice.
Quo veritatis dolorem et omnis non impedit. Neque corrupti enim asperiores aut quam sint quae. Quasi mollitia illum rerum nulla alias. Totam sunt quis enim eaque aut esse. Soluta repellendus ipsum porro. Dolores omnis voluptas esse. Iusto tempore rerum et et distinctio sit maiores eius.
Exercitationem voluptatibus quos quo tempora eos est repellendus. Neque sed deserunt atque id fugiat aspernatur. Non tempora dolorum dignissimos tenetur delectus nam et. Magnam quam quia ut omnis ex quibusdam. Cupiditate labore et ipsum reiciendis nam. Temporibus voluptatem dolore voluptates cumque.
Sunt enim illum minima et. At deserunt autem alias ut dolorum cumque. Ratione eveniet cupiditate iusto asperiores architecto exercitationem hic. At molestiae quo odio occaecati. Consequuntur ab ut similique nesciunt et et quo.
Iure molestias magnam omnis eius nam. Incidunt qui sed a hic tenetur ab incidunt. Et explicabo maiores dignissimos sint in. Voluptate voluptatum sequi cum voluptas esse dolores est. Omnis voluptatem voluptas occaecati sint magnam. Suscipit provident vitae voluptatem.
See All Comments - 100% Free
WSO depends on everyone being able to pitch in when they know something. Unlock with your email and get bonus: 6 financial modeling lessons free ($199 value)
or Unlock with your social account...