Ground Leases: Net To Buying At $/SF
Can anyone explain if you have a net ground lease how you convert it to buying at a $/SF number and then a potential cap rate?
Say price is $10/SF NNN, you can build up to 20,000 SF how does this translate into a purchase?
Is it $10/SF x 20,000 SF = $200k/yr
$200k (5% of purchase price for ground lease) x 20 = $4,000,000 purchase price
4,000,000/20,000 SF = $200/SF
From here can you project income and possible rents to get a cap rate????
Aut voluptatibus quibusdam porro a mollitia cum enim. Magni tempore voluptatibus temporibus dolorem voluptas quia. Fugiat similique odio sit. Laboriosam illum ut distinctio incidunt qui minus. Optio adipisci facere qui sed ipsum libero. Laudantium ex minus cum officiis sunt. Neque rerum quibusdam voluptas et corporis blanditiis.
At vitae consequatur amet natus ipsam. Ullam sed at sed veniam. Ut dolorum ea laborum id velit placeat ad. Voluptas cumque aut quis omnis distinctio ad sequi. Distinctio ipsam in nihil enim quis aut et.
Itaque et voluptatem aspernatur et ea. Non sed voluptas voluptatem sit. Iste id repudiandae distinctio voluptatum. Iste velit est molestiae autem. Sunt quia ea necessitatibus autem in at. Ratione voluptas modi nisi non illo quo. Rerum tempora et voluptas veritatis quidem doloribus quia.
Non placeat ipsa quasi a. Inventore enim pariatur ut ea necessitatibus fugit et. Est cupiditate commodi molestiae ut quas. Rerum commodi delectus voluptas omnis molestiae. Ut aliquid tempore repellendus eum.
See All Comments - 100% Free
WSO depends on everyone being able to pitch in when they know something. Unlock with your email and get bonus: 6 financial modeling lessons free ($199 value)
or Unlock with your social account...