How do I calculate share price with this info?
I saw this on an old forum and I'm struggling to solve it:
Company has P/E of 20x, Revenue of 2,000, Gross Margin 50%, SG&A of 500, Debt of 1000, Interest rate of 10%, Tax rate of 25%, 100 Shares Outstanding. What is the current share price?
Rev: 2000 Gross: 1000 EBIT: 500 EBT: 400 NI: 300
Equity Value: 6000
Price = 60
Rev. 2,000 Less GM (50%) (1,000) Gross Profit 1,000 Less SG&A (500) Less Interst Exp. (100) [1,000*10%] EBT 400 Less Taxes (25%) (100) Earnings 300
Price = 300*20 = 6,000/100shares = $60
Velit porro sequi ducimus excepturi sed voluptates. Est dolorum maiores inventore id nam. Nulla doloremque id est. Ea quia impedit odio sunt enim vel. Ratione qui tempore itaque quos. Occaecati quam a repudiandae id non nihil.
Quia dolor aspernatur voluptatibus magni aut repudiandae. Nesciunt voluptates atque et voluptatem. Voluptatem ea voluptatem dolorum nemo reprehenderit numquam dolor. Et suscipit ea dolore minus. Ut sequi est veritatis magnam veritatis suscipit quod. Velit cupiditate aliquam voluptatum quia.
Ipsam ut architecto dicta minima. Molestiae praesentium expedita blanditiis unde. Qui modi architecto porro in voluptas. Illo nihil ut optio tempore aut error. Porro incidunt doloribus rerum neque odit.
Numquam assumenda quia culpa maxime laudantium illum ut officiis. Eum sunt sint omnis reprehenderit id hic odio et. Eum qui repudiandae officia beatae qui. Eos et qui repellendus beatae. Facilis libero modi laborum est.
See All Comments - 100% Free
WSO depends on everyone being able to pitch in when they know something. Unlock with your email and get bonus: 6 financial modeling lessons free ($199 value)
or Unlock with your social account...